אחרי שנשאלתי את השאלה הזאת פעמים רבות, אגש ישר לתשובה: קופ"ג להשקעה במסלול "הלכה" של אינפיניטי.
למה קופ"ג להשקעה ולא פיקדון בנקאי? כי פיקדון בנקאי זאת לא השקעה, הוא לא מניב כמעט שום תשואה, ובקושי מכסה את עליות האינפלציה, אם בכלל.
אבל אמרת שקופ"ג להשקעה הוא מוצר גרוע, לא? זה נכון, מדובר במוצר יקר ולא יעיל כשאנחנו מתייחסים לחסכונות הפרטיים שלנו, אותם עדיף להשקיע עצמאית. אבל בחיסכון לכל ילד המדינה מממנת את דמי הניהול, וניתן לבחור במסלול מחקה מדד.
אז למה מסלול הלכה ולא מסלול מחקה מדד? ולמה דווקא אינפיניטי? כי דווקא מסלול ההלכה באינפיניטי הוא מסלול שמחקה את מדד MSCI All Country World Index העולמי, שזה מצוין. אני חושב שעצם השימוש בחוזים עתידיים לשם מעקב אחרי המדד הוא מה שהופך את המסלול הזה לכשר. למיטב ידיעתי, עד לפני זמן מה המסלול המנייתי של אינפיניטי בהשתלמות, גמל, וגמל להשקעה (כולל חיסכון לכל ילד) היה מסלול מנוהל, אך להבנתי, אחרי שכל המסלולים המנייתיים קיבלו תעודת כשרות, כולם בעצם עברו למסלול מחקה מדד מניות פאסיבי, וזהים למסלול ההלכה. מישהו יכול לאמת או להפריך את האמור?
האם כדאי גם בגמל ובהשתלמות לבחור באינפיניטי? כן ולא. היתרון שלהם הוא במסלול פאסיבי בפיזור גלובלי, כאשר רוב הגופים האחרים מציעים רק S&P 500. מצד שני דמי הניהול באינפיניטי גבוהים יחסית. יש שיעדיפו לשלם קצת יותר בשביל פשטות ופיזור גלובלי, ויש שיעדיפו לחסוך בדמי הניהול ולבחור במסלול מחקה S&P 500 בגוף אחר, גם אם זה אומר שמוקצה משקל יתר לשוק האמריקאי. לחילופין ניתן גם לאזן עם שווקים אחרים בתיק הפרטי.
בנוסף, ניתן בכלל לעבור בהשתלמות ובגמל ל-IRA, ולהשקיע עצמאית בפיזור רחב עם דמי ניהול נמוכים במיוחד. למען האמת זאת האפשרות העדיפה והיעילה ביותר.
» להצטרפות למועדון הפאסיבי של להשקיע נכון
פעמיים בשבוע פוסט חדש אצלך במייל
התכנים בפוסט זה, כמו כל שאר התכנים בבלוג, הינם תכנים לימודיים במהותם, הם אינם מהווים ייעוץ או המלצה לביצוע פעולה בנייר ערך, ואין לראות בהם תחליף לייעוץ השקעות ו/או ייעוץ פנסיוני המתחשב בצרכיו הייחודיים של כל אדם.
